Si lo piensa detenidamente, un cambio tan rápido y grande en el sentimiento del mercado (asimetría) solo es causado por una disminución o aumento del 1%. O Bitcoin es blue-chip, o los grandes aún no han llegado.

El sentimiento del mercado cambia rápidamente y la asimetría de 1 mes ha sido negativa. Desviación negativa de 1 semana de 2 puntos de volatilidad, no poco.

Parece que aprender un poco de matemáticas también puede traer buena suerte.

Call Skew se está bloqueando.

La IA ha sido molida por mí durante varios días, y se ha vuelto cada vez más inteligente, lo cual tiene sentido.

Un borrador de documento que examina el acoplamiento de Vanna y Volga con Delta y el camino de Vanna y Volga para obtener beneficios. Me sorprende que ni los libros de texto ni las bibliotecas en papel hablen de estas cosas, y las ganancias y pérdidas predeterminadas de segundo orden se cobran con la combinación.

La IV del 25/7 es muy prominente, y el incidente se está gestando. La última publicación tenía un evento potencial mencionado por un amigo: la renuncia de Powell.

El uso de la simulación de Monte Carlo para ejecutar el rendimiento esperado de una operación sesgada (por ejemplo, vender RR) no sorprenderá que se embolse completamente el diferencial de sesgo en un sentido promedio. En la simulación de Monte Carlo, la volatilidad implícita del activo subyacente no cambia, por lo que el coeficiente de correlación entre la tendencia del precio del activo subyacente y la onda oculta es 0, la volatilidad de la volatilidad también es 0 y el valor realizado del riesgo de Vanna es 0. Vendiendo Skew y recibiendo el valor implícito de Vanna, y el valor realizado de Monte Carlo que se agota es 0, lo que de hecho es una gran victoria. Este no es el caso en absoluto.

Recientemente, estaba mirando el modelo de Heston y qué funciones de variables complejas, transformadas de Fourier, funciones propias e integrales inversas de Fourier me quemaron el cerebro. números imaginarios, planos complejos, ondas sinusoidales, ondas coseno, frecuencias, circunvoluciones, comas. Recientemente, mi conocimiento de la teoría de la probabilidad ha mejorado mucho. También compré este libro de texto para prepararme para el sistema. Luego, de vez en cuando, hojee la discusión de Derman sobre el modelo de volatilidad estocástica, que pensé que era una fórmula complicada en ese momento, pero ahora creo que es fresca y linda.

Un vistazo a un breve borrador de ensayo sobre la comprensión y aplicación de Vanna. También en revisión, se espera que la versión completa con renders de fórmulas esté lista en 2 semanas.