Kilka miesięcy temu, Pashov Audit Group przeprowadziła audyt aktualizacji LVF @PeapodsFinance. Podczas 4-tygodniowego audytu stało się jasne, jak fundamentalnie nowatorskie podejście LVF do zysku i dźwigni może być przełomowe dla DeFi, co ostatecznie skłoniło mnie do zostania płynny inwestorem $PEAS 🧵

2/ Wyobraź sobie protokół, który pozwala Ci: • Zarabiać jednostronny, prawdziwy, zrównoważony zysk • Uzyskać dodatkowo bezpieczny dźwignię • Pożyczyć ETH + stablecoiny Wszystko na/przeciwko DOWOLNEMU tokenowi. To właśnie zobaczyliśmy, przyglądając się kodowi LVF Peapods. Całkiem interesujące, co?

3/ Jak to działa? Peapods wprowadził Volatility Farming, pozwalając użytkownikom zarabiać rzeczywisty zysk z naturalnych wzlotów i upadków cen kryptowalut, poprzez opodatkowanie botów arbitrażowych. Volatility Farming przekształca zmienność rynku z koniecznego zła w sposób generowania zrównoważonych zysków.

4/ Każdy może stworzyć 'Pod' - skarbiec, który owija dowolny token w pToken. pTokeny są w pełni zabezpieczone i mogą być wymieniane na podstawowy token poprzez rozpakowanie. Ponieważ pTokeny są handlowane na DEX-ach, pojawiają się różnice cenowe w porównaniu do podstawowego tokena w miarę ruchów na rynkach.

5/ To tworzy możliwości arbitrażu. Aby je zamknąć, musi nastąpić (roz-)pakowanie, generując opłaty protokołu, które są dystrybuowane jako zyski dla Pod LPs i innych interesariuszy. Większa zmienność → więcej opłat protokołu → więcej zysków. Stąd nazwa „Volatility Farming.”

6/ Punktem tarcia w OG Volatility Farming była potrzeba posiadania 50% wartości pozycji w powiązanym aktywie, aby LP i zarabiać na yieldzie. W tym miejscu wkracza Leveraged Volatility Farming (LVF).

7/ LVF natywnie integruje rynki pożyczkowe w Volatility Farming, umożliwiając użytkownikom łatwe pożyczanie potrzebnego aktywa do LP. Efekt: zwiększona efektywność i rentowność. Użytkownicy zarabiają 2x zysku, zachowując pełną ekspozycję na swoje ulubione aktywo.

8/ LVF wprowadza Self-Lending Pods: dzięki abstrakcji parowanych aktywów + flashloansom, użytkownik może uruchomić cały Pod, pożyczając od siebie🤯 To natychmiast tworzy LP i blokuje popyt, bez potrzeby, aby ktokolwiek inny dostarczał najpierw.

9/ Peapods nazywa ten mechanizm „Dowodem Popytu” (POD). Użytkownik ustawia pozycję i sam staje się pierwszym pożyczkobiorcą. Od bloku #1, Pod jest w 100% wykorzystany, wyraźnie sygnalizując rynkowi, że już istnieje popyt gotowy do zapłaty.

10/ Zamiast czekać na dostawców lub przekupywać ich emisjami, LVF zmienia model: popyt jest natychmiast zablokowany, a stopy procentowe rosną, aż ktoś wejdzie na rynek z wysokim APR. To zasadniczo rozwiązuje problem jajka i kury.

11/ Po stronie podaży, zjednoczona warstwa płynności Metavaults zapewnia najlepsze zyski skorygowane o ryzyko, automatycznie alokując fundusze do Pods w oparciu o popyt na czas i ryzyko. Posiadacze $PEAS ustalą limity i granice poprzez głosowanie tokenami.

12/ Razem te cechy czynią Peapods nowym, kompleksowym rozwiązaniem DeFi, oferującym: • Najlepsze w swojej klasie zyski jednostronne na dowolnym tokenie • Ekstra bezpieczną dźwignię na dowolnym tokenie • Pożyczanie ETH + stablecoinów w zamian za dowolny token • Darmowe szlaki płynności dla projektów Cieszyliśmy się z audytowania tego projektu - wzmacniając bezpieczeństwo oracle, weryfikując logikę likwidacji i zapewniając, że nowatorskie mechanizmy LVF działają pod presją🫡