Якщо ви слухали подкаст @FuturumEquities минулого тижня - ви знаєте, що ми витратили час на те, щоб розібратися, чому $OSCR здається рідкісним явищем. Маючи 13 доларів, ви насправді не платите 13 доларів за бізнес. Ви платите 4 долари, а решта лежить на балансі готівкою 😳

Я бачу багато повідомлень із запитанням, чи є у мене $OSCR. Я ні. Я тематичний інвестор. Я зосереджуюсь на тих секторах, де у мене є глибоке переконання – де результати здаються експоненціальними, а не поступовими. Зазвичай це AI infra, space, quantum, платформи даних, рівні автоматизації. Страхування ніколи не підходило під цей профіль для мене. Він складний, низькомаржинальний і сповнений чинних посадовців, які виграють завдяки тому, що є непрозорими, а не ефективними. Але ось у чому річ – я все ще відстежую Оскар. Тісно. Тому що час від часу компанія з'являється в зламаній системі і фактично намагається її виправити. За допомогою програмного забезпечення, яке підштовхує людську поведінку в правильному напрямку – наприклад, спрямовує членів від відділення невідкладної допомоги до невідкладної допомоги. Або підбір пацієнтів до лікарів з меншим рівнем ускладнення з кращими результатами. Це не просто приємніший досвід страхування. Це заяви про дефляцію в масштабах. І якщо вони зроблять це правильно, вони не просто стануть кращим страховиком. Вони стануть смугою страхової інфраструктури – тихо перепрограмують те, як гроші проходять через систему охорони здоров'я. Тепер ще є реальні питання. Маржа обмежена. Зростання не є вибухонебезпечним через бюрократичну тяганину. Так що ні, я ним не володію. Це не в моїй рульовій рубці. Але я також не можу відвести погляд. Ім'я, яке я розглядаю докладніше.